Investigating the impact of fintechs on the banking credit system

Document Type : Original Article

Authors
Vahid Aghapuor 1
Mohsen Mehrara 2
Ghahreman Abdoli 2
1 PhD in Financial Economics, University of Tehran Campus
2 Full Professor of Economics, Faculty of Economics, University of Tehran
10.22034/jik.2025.78217.4666
Abstract
Risks are one of the topics that are of interest to for-profit organizations such as banks. The most important source of income for banks is the loans and facilities granted to the private and public sectors, which face various risks. One of these risks is the credit risk, which has been affected in the current world despite financial technologies. In this research, the impact of fintech (financial technologies) on credit risk in Iran's banking system has been investigated. The statistical sample in this research is 10 active banks in Iran in the period of 2012-2013, which was investigated using the econometric method of panel data to investigate the relationship between credit risk and fintechs. The results show that fintechs have a negative and significant effect on banks' credit risk, in other words, fintechs reduce credit risk in banks with a positive effect on banks' efficiency.
  •  دریائی، عباسعلی، کاظمی، احمد، فتاحی یاسین (1400). بررسی تاثیر ساختار مالکیت در رفتار ریسک پذیری بانک ها، پژوهش های پولی بانکی، 14(49)، 453-482.
  •  دهقان، دهنوی، محمدعلی، محرم اوغلی، اوی، سبایی، محیا (1396). عوامل تعیین کننده ریسک پذیری بانک ها در ایران با تاکید بر ساختار مالکیت، تحقیقات مالی، 19(1)، 61-80.
  • اسدی قنبری، عبدالرضا، سلامتی طبا، سیده سارا و دانشگر، سید علی (1397). فین تکها، تهدید یا فرصت و نقش آنها در آینده بانکداری، ششمین همایش سالانه بانکداری الکترونیک و نظامهای پرداخت.
  • خوشنود، زهرا (1399). بررسی پیش نیازهای کارکرد موثر سامانه متمرکز ثبت وثایق منقول در ارتقای مدیریت ریسک بانک ها و دسترسی به اعتبار، روند، 85و86.
  • رحمانی، تیمور؛ مهرارا، محسن؛ محسنی چراغلو، امین ؛ شاکری، گیتی (1397). تاثیر درجه‌ی رقابت در سیستم بانکی و الزامات سرمایه‌ای بر میزان ریسک پذیری بانک‌های ایران، تحقیقات اقتصادی، 122.
  • رستگار، محمد‌علی، جبینی، سجاد (1397). طبقه‎بندی اعتباری مشتریان حقوقی یک بانک ایرانی با استفاده از KFP-MCOC. فصلنامه علمی- پژوهشی اقتصاد مقداری، 15 (56)، 181-199.
  • صراف، فاطمه و رحیمی، رحمان. (1401). فین تک در صنعت بانکداری. چشم انداز حسابداری و مدیریت، 5(74)، 27-41.
  • مغنی، حیدر؛ ناصحی فر، وحید و ناطق، تهمینه (1398). چگونگی تأثیر گسترش فناوریهای مالی بر بهبود عملکرد خدمات مالی، فصلنامه اقتصاد مالی، 13(49)، 183-212.
  • ناجی اصفهانی، سید علی و رستگار، محمد علی (1397). برآورد ریسک اعتباری مشتریان با استفاده از تحلیل چند بعدی ترجیحات (مطالعه موردی: یک بانک تجاری در ایران). مدلسازی اقتصادی، 12(44)، 143-161.
  • Al Duhaidahawi, H. M. K., Zhang, J., Abdulreza, M. S., Sebai, M., & Harjan, S. A. (2020). Analysing the effects of FinTech variables on cybersecurity: Evidence form Iraqi Banks. International Journal of Research in Business and Social Science, 9(6), 123-133.
  • Alishah, S.A.A., Fianto, B.A., Sheikh, A.E., Sukmana, R., Kayani, U.N. and Bin Ridzuan, A.R. (2023). Role of fintech in credit risk management: an analysis of Islamic banks in Indonesia, Malaysia, UAE and Pakistan. Journal of Science and Technology Policy Management, 14, 1128-1154.
  • Cheng, M., & Qu, Y. (2020). Does bank FinTech reduce credit risk? Evidence from China. Pacific-Basin Finance Journal, 63, 101398.
  • Daud, S. N. M., Ahmad, A. H., Khalid, A., & Azman-Saini, W. N. W. (2022). FinTech and financial stability: Threat or opportunity? Finance Research Letters, 47, 102667
  • Deng, L., Lv, Y., Liu, Y., & Zhao, Y. (2021). Impact of Fintech on Bank Risk-Taking: Evidence from China. Risks, 9(5), 99.
  • Libda, R. (2024). The Impact of Fintech on Credit Risk Management: An Applied Study on the Egyptian Banking Sector. Journal of Alexandria University for Administrative Sciences, 61(5), 391-422. doi: 10.21608/acj.2024.381062
  • Manatt, D. (2016). Growing together: Collaboration between Regional and Community Banks and FinTech. Manatt, Phelps & Philips, LLP.
  • Nikoletti .S,2017, Corporate control, bank risk taking, and the health of the banking industry, J Bank Financ,14-33.
  • Soltani, M., Jafari, S.M.B., & Binandeh, R. (2016). Improving Economic Firms Performance through Co-opetition Strategy. Journal of strategic Management studies, 7(26), 23-46.
  • Temelkov, Z. (2018). Fintech firms opportunity or threat for banks? International Journal of Information, Business and Management, 10(1).
  • Zhang, Y., Shujun, Y., Liu, J., & Du, L. (2023). Impact of the development of FinTech by commercial banks on bank credit risk. Finance Research Letters, 55(2), 12-24.
  • Zhao, Y., Goodell, J. W., Wang, Y., & Abedin, M. Z. (2023). Fintech, macroprudential policies and bank risk: Evidence from China. International Review of Financial Analysis, 87, 102648.